Trulieve paga anticipadamente una hipoteca de cultivo en Florida de $65 millones

Trulieve Cannabis Corp. el 7 de oct. de 2026, anunció el pago total de unas notas hipotecarias de aproximadamente $65 millones garantizadas por un sitio de cultivo en el condado de Jefferson, Florida, un pago que la compañía dijo reduce su deuda pendiente a aproximadamente $225 millones.

“Utilizamos nuestra sólida generación de efectivo para pagar esta hipoteca antes de su fecha de vencimiento como parte de nuestra estrategia a largo plazo para reforzar nuestra posición financiera”, dijo el CEO de Trulieve, Kim Rivers. Rivers afirmó que reducir el apalancamiento del balance disminuye el gasto anual de intereses de la compañía, mejora la rentabilidad y el flujo de efectivo, y señaló que Trulieve está bien posicionada para financiar iniciativas de crecimiento a corto plazo, incluida la expansión en Georgia y Texas, pendientes de aprobaciones regulatorias.

Posición de Deuda y Efectivo

El pago sigue a los resultados del segundo trimestre de 2026, reportados el 7 de ago. de 2026, para el trimestre que terminó el 30 de junio de 2026. La compañía reportó ingresos trimestrales de $271 millones, con el 94 % de los ingresos provenientes de ventas minoristas, un margen bruto del 60 % y una utilidad bruta GAAP de $162 millones. El EBITDA ajustado, una medida no GAAP, fue de $98 millones, o el 36 % de los ingresos, y el efectivo al final del trimestre fue de $325 millones, según el informe de la compañía.

Durante la primera mitad de 2026, Trulieve reportó flujo de efectivo de operaciones de $109 millones y flujo de efectivo libre de $74 millones, una cifra no GAAP que la compañía define como flujo de efectivo de operaciones menos gastos de capital. La compañía reportó un gasto neto de intereses de $12,8 millones para el segundo trimestre y de $26,1 millones para los seis meses terminados el 30 de junio de 2026.

El balance consolidado condensado de Trulieve al 30 de junio de 2026 mostraba notas por pagar con una porción corriente de $4,2 millones, notas a largo plazo por pagar, netas, de $89,4 millones, y notas de colocación privada, netas, de $195,8 millones. Los pasivos a largo plazo también incluían pasivos de financiación de construcción de $120,2 millones y pasivos de arrendamiento financiero de $59,8 millones.

La compañía reportó una pérdida neta atribuible a los accionistas comunes de $406 millones, o $2,10 por acción, para el segundo trimestre, un resultado que Trulieve dijo incluye un impacto de $407 millones derivado de la desconsolidación de Harvest y la inversión de capital. El ingreso neto ajustado, una medida no GAAP que excluye cargos no recurrentes, deterioros de activos, disposiciones, la entidad no consolidada, la transacción de desconsolidación y operaciones discontinuadas, fue de $20 millones, o $0,11 por acción. Trulieve completó la desconsolidación de las operaciones estatales mixtas de uso médico y adulto de Harvest el 3 de junio de 2026, y la compañía dijo que sus resultados del segundo trimestre incluyen tanto las operaciones de Trulieve como de Harvest hasta esa fecha, con operaciones exclusivamente médicas de Trulieve para el resto de junio.

También durante el segundo trimestre, la compañía anunció un programa de recompra de acciones de hasta el menor valor entre $50 millones o 8,495,038 acciones subordinadas con derecho a voto, y presentó solicitudes para registrar sus operaciones de marihuana medicinal con licencia estatal ante la Agencia de Control de Drogas tras la reclasificación federal de la marihuana medicinal a la Categoría III.

Planes de Crecimiento en Georgia y Texas

En Georgia, Trulieve comenzó a enviar productos de cannabis medicinal a farmacias independientes con licencia durante el segundo trimestre, según el informe de la compañía, y conmemoró la expansión del programa de cannabis medicinal de Georgia el 1 de julio de 2026, con lanzamientos de nuevos productos y activaciones in situ en toda su red de dispensarios.

El 28 de sept. de 2026, Trulieve anunció un acuerdo maestro exclusivo de licencia con Connected que cubre genética, marcas comerciales y know-how propietario para producir y vender productos de cannabis de las marcas Alien Labs y Connected en Florida y Texas. Según el acuerdo, que la compañía describió como una licencia perpetua libre de regalías, Trulieve obtuvo derechos exclusivos para cultivar, fabricar y comercializar los productos de ambas marcas en ambos estados, con la posibilidad de negociar derechos de licencia en mercados de expansión adicionales. Trulieve dijo que ha sido proveedor exclusivo de los productos de Alien Labs y Connected en Florida desde 2022 y planea introducir las marcas en Texas, pendiente de la licencia final y aprobaciones regulatorias.

Según su informe del segundo trimestre, Trulieve operaba 207 dispensarios minoristas y 3,5 millones de pies cuadrados de capacidad de cultivo y procesamiento en los Estados Unidos. La compañía abrió cuatro dispensarios en Florida durante el trimestre, en Belleview, Boca Raton, Lutz y Tallahassee, y posteriormente abrió un dispensario en Marco Island, Florida. Trulieve también se cotizó en la Bolsa de Nueva York bajo el ticker TRLV durante el segundo trimestre, una cotización que Rivers describió como la primera de una empresa de cannabis de EE. UU. en la bolsa.